LG에너지솔루션, 6/14 DS투자증권리포트 lg엔솔 분석리포트 목표주가!

차세대 배터리 주도권을 위한 신호! LG에너지솔루션 목표주가는?

 

최근 가장 뜨거운 종목!

 

LG에너지솔루션, LG엔솔!

 

6/14 리포트를 통해 공부하고 투자하시는데 참고하시면 좋을 것 같습니다.

 

LG에너지솔루션 리포트

LG에너지솔루션이 5,818억원 규모의 4680 배터리 시설투자를 공시

 

LG에너지솔루션이 2022년 6월 13일 시설투자 공시를 발표했다.

 

오창2공장 신규시설 투자로 투자금액은 5,818억원이고 투자기간은 2022년 6월~2023년 10월이다.

 

투자목적은 원통형 4680 배터리 공급으로 규모는 9GWh다.

 

미국 전기차사가 고객사일 것으로 추정된다.

 

같은 날 보도자료를 통해 2170 배터리 라인 증설도 발표했다.

 

오창1공장에 1,500억원을 투자해 4GWh의 원통형 라인을 증설한다.

 

4680 원통형 배터리는 빠르면 4Q23에 양산하여 실적에 기여할 것

LG에너지솔루션은 이번 발표를 통해 원통형 배터리에 7,300억원을 투자해 13GWh의 배터리

 

생산능력을 확보할 예정이다.

 

4680/2170 배터리에 9GWh/4GWh를 투자하고 1GWh 당 금액은 644억원/375억원이다.

 

라인당 비용차이는 신설/증설라인에 따라 건설 및 유틸리티 비용 등에 있을 것으로 추정된다.

 

4680 배터리의 규모는 전기차 1대당 배터리용량 75kWh 를 가정시 12만대 규모이다.

 

2023년 4분기에 양산해서 4Q23~1Q24 실적에 반영될 전망이 다.

 

테슬라는 2H22에 4680 배터리를 양산할 예정이다.

 

파나소닉은 FY2023에 4680 배터 리를 개발해서 2024년 3월에 테슬라에 배터리 공급을 목표로 하고 있다.

 

차세대 배터리와 520Gwh의 CAPA로 성장의 과실을 누릴 기업

LG에너지솔루션에 대한 투자의견은 BUY!

 

목표주가 50만원을 유지!

 

2분기 실적은 시장기대치를 하회할 것으로 예상된다. 

 

예상보다 장기화된 중국 락다운으로 인도 차질이 일부 있을 것으로 추정.

 

1분기 급등한 메탈가도 레깅효과에 따라 2분기 수익성에 부정적일 전망.

 

다만 고객사들의 출하가 정상화되고 메탈가도 조정세를 보이며 환율효과까지 동반하는 바

 

하반기 실적추정치를 소폭 상향!

 

중요한 것은 단기 실적조정이 아닌 성장하는 시장의 과실을 누가 많이 누릴 수 있느냐이다.

 

LG에너지솔루션은 1위 전기차사를 고객사로 둔 글로벌 2위 셀 메이커이다.

 

2023년까지 4680 원통형 배터리를 개발하고 2025년까지 원통형 생산능력을 160GWh로 

 

확대하며 전체 520GWh 생산능력을 목표로 한다!

 

 

[출처] DS투자증권 6/14 lg에너지솔루션 리포트